Autor: Tatjana Anderer

Coll­ec­tia ist ein Anbie­ter von Inkasso- und Forde­rungs­kauf-Dienst­leis­tun­gen mit mehr als 13.000 Firmen­kun­den in Däne­mark, Schwe­den, Norwe­gen and Deutschland

München, London, Brøndby — Die euro­päi­sche Private Equity-Gesell­schaft Silver­fleet Capi­tal hat sich mehr­heit­lich an Coll­ec­tia A/S betei­ligt, einem Kredit­ma­nage­ment-Dienst­leis­ter mit Sitz im däni­schen Brøndby. Details der Trans­ak­tion werden nicht veröffentlicht.

Coll­ec­tia wurde 1998 gegrün­det und ist heute ein schnell wach­sen­der Anbie­ter von Dienst­leis­tun­gen in den Berei­chen Inkasso und Forde­rungs­kauf. Das Unter­neh­men mit Haupt­sitz in Brøndby ist haupt­säch­lich auf dem däni­schen Markt tätig und hat zusätz­lich auch eine klei­nere Markt­prä­senz in Schwe­den, Norwe­gen und Deutsch­land aufge­baut. Mit mehr als 175 Mitar­bei­tern bear­bei­tet Coll­ec­tia momen­tan mehr als 600.000 aktive Fälle für etwa 13.000 Firmenkunden.

Coll­ec­tia verfügt über eine ausge­reifte proprie­täre Tech­no­lo­gie-Platt­form sowie eine umfang­rei­che Kredit­da­ten­bank und fort­schritt­li­che Möglich­kei­ten zur Daten­ana­lyse. Dies macht Coll­ec­tia zu einem deut­lich diffe­ren­ziert aufge­stell­ten Unter­neh­men mit dem Poten­zial, zusätz­li­che Markt­an­teile sowohl in bestehen­den als auch in neuen Märk­ten zu gewin­nen. In den vergan­ge­nen Jahren hat das Unter­neh­men sein Dienst­leis­tungs­port­fo­lio diver­si­fi­ziert: Zusätz­lich zum Kern­ge­schäft Inkasso-Dienst­leis­tun­gen wurden der Bereich Forde­rungs­kauf ausge­baut und in Däne­mark ein neuer Service für Boni­täts-Infor­ma­tio­nen einge­führt. Zudem hat Coll­ec­tia mehrere Akqui­si­tio­nen zur Präsen­z­er­wei­te­rung in Skan­di­na­vien und Deutsch­land getätigt.

Silver­fleet Capi­tal hat lang­jäh­rige Erfah­rung im Bereich Finanz­dienst­leis­tun­gen und setzt auf die Nutzung vorteil­haf­ter Makro-Dyna­mi­ken. Im Fall von Coll­ec­tia treibt die zuneh­mende Regu­lie­rung in Däne­mark und EU-weit die Ausla­ge­rung von Inkasso-Prozes­sen an spezia­li­sierte Dienst­leis­ter voran; auch geht Coll­ec­tia davon aus, dass zusätz­li­che, neue Regu­lie­rung in den kommen­den Jahren zu einem stei­gen­den Volu­men an Problem­kre­dit- und Debi­to­ren-Port­fo­lios führen wird, die Banken und Unter­neh­men an Spezia­lis­ten weiterverkaufen.

Mit dem Invest­ment von Silver­fleet will Coll­ec­tia seinen Wachs­tums­kurs weiter beschleu­ni­gen. Dabei soll weiter­hin auf die hervor­ra­gen­den tech­no­lo­gie­ge­stütz­ten Prozesse zurück­ge­grif­fen werden, um den Bereich Inkasso-Lösun­gen weiter­zu­ent­wi­ckeln. Der Bereich Forde­rungs­kauf soll ausge­baut, die inter­na­tio­nale Expan­sion des Unter­neh­mens weiter durch gezielte verti­kale Nischen-Akqui­si­tio­nen voran­ge­trie­ben werden.

Mark Pias­e­cki (Foto), Part­ner bei Silver­fleet Capi­tal, sagt: „Mit Coll­ec­tia haben wir ein tech­no­lo­gisch versier­tes Unter­neh­men mit Kern­ge­schäft in Däne­mark als Part­ner gewon­nen, das viele Möglich­kei­ten für Wachs­tum auf natio­na­ler wie inter­na­tio­na­ler Ebene bietet. Wir freuen uns auf eine enge Zusam­men­ar­beit mit dem erfah­re­nen Manage­ment-Team von Coll­ec­tia und darauf, auf bishe­rige Erfolge aufzu­bauen und das Poten­zial des Unter­neh­mens gemein­sam zu realisieren.“

Chris­tian la Cour Valen­tin, CEO von Coll­ec­tia, ergänzt: „Silver­fleet Capi­tal teilt unsere stra­te­gi­sche Vision für die Zukunft von Coll­ec­tia und versteht, wo die beson­de­ren Stär­ken unse­res Unter­neh­mens liegen. Zusam­men mit seiner Erfah­rung, der Kapi­tal­stärke und dem Netz­werk ist das Unter­neh­men ein idea­ler Part­ner für den Ausbau unse­rer Wachstumsstrategie.“

Coll­ec­tia markiert für Silver­fleet Capi­tal die elfte Inves­ti­tion aus dem aktu­el­len Fonds. Das Silver­fleet-Port­fo­lio umfasst Unter­neh­men aus Groß­bri­tan­nien, Frank­reich, den Bene­lux-Ländern, Skan­di­na­vien und Deutschland.

Bei Silver­fleet Capi­tal zeich­ne­ten für die aktu­elle Trans­ak­tion Mark Pias­e­cki, Karl Eidem, Robert Knight, Johan Boork und Farhad Tatar verant­wort­lich. Die Betei­li­gungs­ge­sell­schaft wurde bei der Trans­ak­tion bera­ten von Houli­han Lokey (M&A), Deloitte (Debt, Commer­cial, Finan­cial & Tax), Bruun & Hjejle, Travers Smith und McFar­la­nes (alle Legal), Rud Peder­sen (Regu­la­tory), BearingPoint(IT) und Quan­tum Data Analy­tics (Finan­cial). Fremd­fi­nan­zie­rung wurde von Alcen­tra und Sydbank bereitgestellt.

Über Silver­fleet Capital
Silver­fleet Capi­tal ist als Private Equity-Inves­tor seit mehr als 30 Jahren im euro­päi­schen Mid-Market aktiv. Das 32-köpfige Invest­ment-Team arbei­tet von München, London, Paris, Stock­holm und Amster­dam aus.

Skan­di­na­vien ist für Silver­fleet Capi­tal eine der geogra­fi­schen Ziel­re­gio­nen; in Däne­mark ist das Unter­neh­men dabei beson­ders aktiv. Die Betei­li­gung an Coll­ec­tia im Jahr 2020 markiert für Silver­fleet Capi­tal das vierte Platt­form-Invest­ment in Däne­mark seit 2013; weitere jüngere Trans­ak­tio­nen waren die erfolg­rei­chen Exits von Phase One im Jahr 2019 und von Cimbria im Jahr 2016.

Aus dem zwei­ten, 2015 mit einem Volu­men von 870 Millio­nen Euro geschlos­se­nen unab­hän­gi­gen Fonds wurden bereits zehn Invest­ments getä­tigt: The Masai Clot­hing Company, ein Groß- und Einzel­händ­ler für Damen­mode mit Haupt­sitz in Däne­mark; Coven­tya, ein fran­zö­si­scher Entwick­ler von Spezi­al­che­mi­ka­lien; Sigma Compon­ents, ein Herstel­ler von Präzi­si­ons­bau­tei­len für die Zivil­luft­fahrt mit Sitz im Verei­nig­ten König­reich; Life­time Trai­ning, ein Anbie­ter von Trai­nings­pro­gram­men mit Sitz im Verei­nig­ten König­reich; Pumpen­fa­brik Wangen, ein Herstel­ler von Spezi­al­pum­pen mit Sitz in Deutsch­land; Riviera Travel, ein Veran­stal­ter von beglei­te­ten Grup­pen­rei­sen und Kreuz­fahr­ten mit Sitz im Verei­nig­ten König­reich; 7days, ein deut­scher Anbie­ter für medi­zi­ni­sche Berufs­klei­dung; Prefere Resins, ein in Europa führen­der Phenol- und Aminoh­arz-Herstel­ler, CARE Ferti­lity, ein führen­der Betrei­ber von Frucht­bar­keits-Klini­ken im Verei­nig­ten König­reich, und BOA Core­Dux, ein führen­der Entwick­ler und Herstel­ler von maßge­schnei­der­ten, hoch­rei­nen Metall­schläu­chen für kriti­sche indus­tri­elle Anwendungen.

Silver­fleet Capi­tal unter­hält zudem ein auf klei­nere Mittel­stands­un­ter­neh­men spezia­li­sier­tes Invest­ment-Team, das bereits zwei erfolg­rei­che Invest­ments getä­tigt hat: STAXS Conta­mi­na­tion Control Experts, einen in den Bene­lux-Ländern führen­den Liefe­ran­ten für Rein­raum-Zube­hör (abge­schlos­sen im Januar 2019), und Micro­gen Finan­cial Systems, einen führen­den Anbie­ter von Soft­ware zur Trust- und Fonds­ver­wal­tung für die Treu­hand- und Unternehmensdienstleistungs-Branche.

Silver­fleet erzielt Wert­stei­ge­rung, indem es in Unter­neh­men in seinen Kern­sek­to­ren inves­tiert, die von spezi­fi­schen, lang­fris­ti­gen Trends profi­tie­ren. Diese Unter­neh­men unter­stützt Silver­fleet bei ihren zukünf­ti­gen Wachs­tums­stra­te­gien. Im Rahmen dieser Stra­te­gien erfol­gen Inves­ti­tio­nen in orga­ni­sche Wachs­tums­trei­ber, Inter­na­tio­na­li­sie­run­gen, stra­te­gi­sche Zukäufe oder opera­tive Verbes­se­rungs­pro­zesse. Seit 2004 hat Silver­fleet Capi­tal 2,1 Milli­ar­den Euro in 32 Unter­neh­men investiert.

Silver­fleet hat sich auf vier Bran­chen­schwer­punkte spezia­li­siert: Wirt­schafts- und Finanz­dienst­leis­tun­gen, Gesund­heits­we­sen, Produk­tion sowie Einzel­han­del und Konsumgüter.

Seit 2004 hat der Private-Equity-Inves­tor 30% seines Anla­ge­ver­mö­gens in Unter­neh­men mit Haupt­sitz in der DACH-Region inves­tiert, 33% im Verei­nig­ten König­reich und Irland, 18% in Skan­di­na­vien und 15% in Frank­reich und den Bene­lux-Staa­ten (beinhal­tet ein in Belgien gesourc­tes Invest­ment mit Haupt­sitz in den USA).

Silver­fleet Capi­tal verfügt über einen soli­den Invest­ment Track Record. Zuletzt verkaufte Silver­fleet Phase One, ein führen­des Tech­no­lo­gie­un­ter­neh­men im Bereich digi­ta­ler High-End-Kame­ra­sys­teme und für Bild­be­ar­bei­tungs­soft­ware (Invest­ment Multi­ple 4,6x); Ipes, einen führen­den Anbie­ter von Outsour­cing-Dienst­leis­tun­gen für euro­päi­sche Private-Equity-Unter­neh­men (Invest­ment Multi­ple 3,7x); CCC, einen der führen­den BPO-Services-Anbie­ter in Europa, sowie Cimbria, einen däni­schen Herstel­ler von land­wirt­schaft­li­chen Anla­gen (Nennung des Invest­ment-Multi­ples aus recht­li­chen Grün­den nicht möglich); Kalle, einen deut­schen Herstel­ler von künst­li­chen Wurst­pel­len (Invest­ment Multi­ple 3,5x); OFFICE, einen Schuh­händ­ler mit Sitz im Verei­nig­ten König­reich (Invest­ment Multi­ple 3,4x); und Aesica, ein führen­des phar­ma­zeu­ti­sches CDMO Unter­neh­men (Invest­ment Multi­ple 3,3x).

Kirk­caldy, Schottland/ München — Shear­man & Ster­ling hat die Frost­krone Food Group (Frost­krone), ein Port­fo­lio-Unter­neh­men von EMERAM bera­te­ner Fonds, bei der Finan­zie­rung der Add-On Akqui­si­tion von Inno­vate Foods beraten.

Inno­vate Foods mit Sitz in Kirk­caldy, Schott­land stellt tief­ge­kühlte Finger­foods und Snacks für den Groß- und Einzel­han­del sowie den Food Service her. Das von Tony Dumbreck gegrün­dete Unter­neh­men gehört zu den führen­den Finger­food-Herstel­lern in Großbritannien.

EMERAM ist eine unab­hän­gige Münch­ner Betei­li­gungs­ge­sell­schaft für den deutsch­spra­chi­gen Mittel­stand. Von EMERAM bera­tene Fonds stel­len mit einem Fonds-Volu­men von €400 Mio. Kapi­tal zur Weiter­ent­wick­lung von Unter­neh­men bereit. EMERAM versteht sich als lang­fris­ti­ger Busi­ness Deve­lo­p­ment Part­ner für Unter­neh­men in den drei Berei­chen Consu­mer, Services und Tech­no­logy. — Shear­man & Ster­ling berät EMERAM regel­mä­ßig bei Finanzierungstransaktionen.

Bera­ter EMERAM: Shear­man & Sterling
Part­ner Winfried M. Carli und Asso­ciate Andreas Breu (Germany-Finance).

Über Shear­man & Sterling
Shear­man & Ster­ling ist eine inter­na­tio­nale Anwalts­so­zie­tät mit 24 Büros in 13 Ländern und etwa 850 Anwäl­ten. In Deutsch­land ist Shear­man & Ster­ling am Stand­ort Frank­furt vertre­ten. Die Kanz­lei ist einer der inter­na­tio­na­len Markt­füh­rer bei der Beglei­tung komple­xer grenz­über­schrei­ten­der Trans­ak­tio­nen. Welt­weit berät Shear­man & Ster­ling vor allem inter­na­tio­nale Konzerne und große natio­nale Unter­neh­men, Finanz­in­sti­tute sowie große mittel­stän­di­sche Unter­neh­men. Mehr Infor­ma­tio­nen finden Sie unter www.shearman.com.

München, Frank­furt a. Main  — Die inter­na­tio­nale Anwalts­so­zie­tät Clif­ford Chance hat den globa­len Finanz­in­ves­tor KKR und Regge­borgh beim Verkauf des Tele­kom­mu­ni­ka­ti­ons-Unter­neh­mens Deut­sche Glas­fa­ser an EQT und OMERS bera­ten. Der Voll­zug der Trans­ak­tion wird vorbe­halt­lich der übli­chen behörd­li­chen Geneh­mi­gun­gen für das zweite Quar­tal 2020 erwartet.

Deut­sche Glas­fa­ser wurde 2011 gegrün­det. 2015 erwarb KKR eine Mehr­heits­be­tei­li­gung vom nieder­län­di­schen Inves­tor Regge­borgh. Unter der Betei­li­gung von KKR ist die Deut­sche Glas­fa­ser zum am schnells­ten wach­sen­den Anbie­ter von Giga­bit-Inter­net­ver­bin­dun­gen über Fiber-to-the-Home (“FTTH”) in Deutsch­land gewor­den. Mit der opera­ti­ven und finan­zi­el­len Unter­stüt­zung von KKR inves­tierte das Unter­neh­men über 1,2 Milli­ar­den Euro in die Glas­fa­ser­in­fra­struk­tur und deren Ausbau in unter­ver­sorg­ten länd­li­chen und vorstäd­ti­schen Gemein­den in Deutsch­land. So stei­gerte Deut­sche Glas­fa­ser die Zahl der Glas­fa­ser-Anschlüsse auf mehr als 600.000 Haus­halte und 5.000 Unternehmen.

Nach Plänen von EQT und OMERS wird Deut­sche Glas­fa­ser mit dem EQT-Port­fo­lio­un­ter­neh­men inexio zu einem führen­den FTTH-Anbie­ter im länd­li­chen Raum Deutsch­lands zusam­men­ge­führt. EQT wird 51 Prozent an der kombi­nier­ten Gruppe halten, der kana­di­sche Pensi­ons­fonds OMERS wird 49 Prozent besitzen.

Clif­ford Chance hatte KKR bereits 2015 bei der Inves­ti­tion in Deut­sche Glas­fa­ser bera­ten. Darüber hinaus hatte ein Clif­ford Chance-Team Deut­sche Glas­fa­ser kürz­lich bei einer 1,8 Milli­ar­den Refi­nan­zie­rung bera­ten, die dem weite­ren Ausbau der Glas­fa­ser-Infra­struk­tur in Deutsch­land dient.

Clif­ford Chance M&A‑Partner Markus Muhs über die Trans­ak­tion: “Wir freuen uns, KKR während der gesam­ten Dauer der Inves­ti­tion in Deut­sche Glas­fa­ser mit einem star­ken Team aus M&A‑, Finan­zie­rungs- und Regu­lie­rungs­exper­ten bera­ten zu haben. Bei dieser Trans­ak­tion konn­ten wir erneut unsere Bran­chen­ex­per­tise und lang­jäh­rige Erfah­rung im Tele­kom­mu­ni­ka­ti­ons- und Tech­no­lo­gie­sek­tor einbringen.”

Das Clif­ford Chance-Team, das KKR und Regge­borgh beim Verkauf beriet, stand unter Leitung der Part­ner Markus Muhs (München) und Frede­rik Mühl (Frank­furt, beide Corporate/Private Equity/M&A).

Über Clif­ford Chance
Clif­ford Chance, eine der welt­weit führen­den Anwalts­so­zie­tä­ten, ist für ihre Mandan­ten mit rund 3.400 Rechts­be­ra­tern in allen wesent­li­chen Wirt­schafts­zen­tren der Welt präsent. — In Deutsch­land ist Clif­ford Chance mit rund 300 Rechts­an­wäl­ten, Wirt­schafts­prü­fern, Steu­er­be­ra­tern und Soli­ci­tors in Düssel­dorf, Frank­furt am Main und München vertreten.

Osnabrück/Rheine – Das Osna­brü­cker Family Equity-Unter­neh­men zwei.7 betei­ligt sich an der Ossen­berg Gruppe. Das Unter­neh­men aus Rheine ist Markt­füh­rer für Gehhil­fen und Unter­arm­stüt­zen in Deutsch­land und hatte Mitte vergan­ge­nen Jahres seiner­seits den zweit­größ­ten Anbie­ter in diesem Markt­seg­ment – die Erwin Kowsky GmbH in Neumüns­ter – übernommen.

Die Ossen­berg Gruppe ist der führende deut­sche Herstel­ler für Hilfs­mit­tel für Gehbe­hin­derte. Das Tradi­ti­ons-Unter­neh­men entwi­ckelt, produ­ziert und vertreibt Unter­arm-Gehhil­fen, Leicht­me­tall­stö­cke und ortho­pä­di­sche Hilfs­mit­tel. Das mittel­stän­di­sche Unter­neh­men mit rund 100 Mitar­bei­tern vertreibt seine Produkte seit rund sechs Jahr­zehn­ten über den Fach­han­del – in den vergan­ge­nen Jahren auch sehr erfolg­reich weltweit.

Beide Unter­neh­men haben sich darauf verstän­digt, den star­ken Wachs­tums­kurs der vergan­ge­nen Jahre in Zukunft weiter zu inten­si­vie­ren. Altge­sell­schaf­ter Cars­ten Diek­mann bleibt als geschäfts­füh­ren­der Gesell­schaf­ter weiter­hin im Unter­neh­men. Frank Wieditz schei­det im Februar 2020 aus. Beide Parteien haben sich darauf verstän­digt, keine Finanz­da­ten zu der Trans­ak­tion zu veröffentlichen.

Für das Osna­brü­cker zwei.7‑Family-Equity Unter­neh­men ist dies die erste erfolg­rei­che Über­nahme im Health­Care-Bereich, seit der Grün­dung im Früh­jahr 2018. Kars­ten Wulf (Foto), mehr als 30 Jahre Co-Eigen­tü­mer der buw-Gruppe, hatte nach dem erfolg­rei­chen Verkauf des Call­cen­ters (6.000 Mitar­bei­ter, Verkauf 2016 an Conver­gys), die zwei.7‑Gruppe in Osna­brück aus der Taufe geho­ben. Ziel des Unter­neh­mens ist das aktive Inves­tie­ren in wachs­tums­starke mittel­stän­di­sche Unter­neh­men und dabei die jahr­zehn­te­lang gemach­ten Erfah­run­gen von Kars­ten Wulf als mittel­stän­di­scher Unter­neh­mer einzubringen.

„Die Ossen­berg Gruppe hat in den vergan­ge­nen Jahren eine über­zeu­gende Wachs­tums-Stra­te­gie verfolgt und sich als Mittel­ständ­ler aus Rheine welt­weit mit seinen Produk­ten in der Mobi­li­täts­bran­che eine Quali­täts-Marke aufge­baut. Gemein­sam wollen wir diesen Kurs weiter­ver­fol­gen und ausbauen“, sagt Kars­ten Wulf.

„Wir sind froh mit der zwei.7‑Gruppe einen unter­neh­me­risch denken­den Part­ner gefun­den zu haben. Die Erfah­rung von Kars­ten Wulf und seinem Part­ner Olaf Bock als erfolg­rei­che Unter­neh­mer aus Nieder­sach­sen wird uns helfen, die nächs­ten Wachs­tums­schritte zu meis­tern. Von Unter­neh­mer zu Unter­neh­mer disku­tie­ren wir auf Augen­höhe und spre­chen dabei die glei­che Spra­che, sagt Cars­ten Diek­mann, der seit 2007 die Ossen­berg Gruppe in Rheine führt.

Die Trans­ak­tion wurde vom Steu­er­be­ra­ter / Rechts­an­walt Dr. Klaus Stein aus Osna­brück begleitet.

Über zwei.7
Die tzwei.7‑Gruppe wurde 2018 von Kars­ten Wulf in Osna­brück gegrün­det. Das Family-Equity-Haus inves­tiert in wachs­tums­starke mittel­stän­di­sche Unter­neh­men und geht dabei mit Eigen­ka­pi­tal ins unter­neh­me­ri­sche Risiko. Ziel ist der Auf- und Ausbau eines euro­päi­schen Health-Care-Clus­ters aus klei­ne­ren und mitt­le­ren erfolg­rei­chen Unter­neh­men. Die Betei­li­gung an der Ossen­berg Gruppe ist die erste erfolg­reich abge­schlos­sene Trans­ak­tion im Health-Care-Porfolio.

Über Ossen­berg
Die Ossen­berg Gruppe ist der führende deut­sche Herstel­ler ortho­pä­di­scher Hilfs­mit­tel für Gehbe­hin­derte. Das 2007 im ostwest­fä­li­schen Rheine gegrün­dete Tradi­ti­ons-Unter­neh­men vertreibt seine Produkte mitt­ler­weile welt­weit. Im Sommer vergan­ge­nen Jahres hat Ossen­berg den Wett­be­wer­ber Erwin Kowsky aus Neumüns­ter über­nom­men. Die Ossen­berg Gruppe beschäf­tigt rund 100 Mitar­bei­ter und bilan­zierte 2019 einen Umsatz in Höhe von 16,7 Millio­nen Euro.

München – Die Wirt­schafts­kanz­lei GOF Gütt Olk Feld­haus hat den Tech­no­lo­gie Inves­tor LEA Part­ners, Karls­ruhe bei dem stra­te­gi­schen Invest­ment in die Enscape GmbH bera­ten. Die Grün­der Thomas Will­ber­ger und Moritz Luck sowie der High-Tech Grün­der­fonds blei­ben an Enscape beteiligt.

Enscape mit Sitz in Karls­ruhe ist ein führen­der Anbie­ter von Echt­zeit-3D-Rende­ring- und Visua­li­sie­rungs­pro­duk­ten für die Architektur‑, Inge­nieur- und Bauin­dus­trie. Unter­neh­men aus über 80 Ländern und 85 % der inter­na­tio­nal renom­mier­ten TOP 100 Archi­tek­tur­bü­ros verwen­den die Soft­ware von Enscape.

LEA Part­ners unter­stützt als unter­neh­me­ri­scher Eigen­ka­pi­tal­part­ner Grün­der und Manage­ment-Teams in unter­schied­li­chen Entwick­lungs­pha­sen bei ihrem Wachs­tum und dem Errei­chen einer führen­den Markt­po­si­tion. GOF hat LEA Part­ners in allen Phasen des Trans­ak­ti­ons­pro­zes­ses einschließ­lich der Finan­zie­rung recht­lich beglei­tet. Zuletzt hat GOF LEA Part­ners beim Erwerb einer Betei­li­gung an der Midoco Gruppe 2019 beraten.

Recht­li­che Bera­ter LEA Part­ners: GOF Gütt Olk Feld­haus, München
Dr. Sebas­tian Olk, Foto (Part­ner, Corporate/M&A, Feder­füh­rung M&A), Dr. Tilmann Gütt (Part­ner, Bank-/Finanz­recht, Feder­füh­rung), Thomas Becker (Of Coun­sel, IP/IT/Software), Isabelle Vran­cken, Dr. Marcel Schmidt, Karl Ehren­berg, LL.M., Chris­to­pher Ghabel

Flick Gocke Schaum­burg, München
Chris­tian Schatz (Part­ner, Steu­er­recht), Corina Hack­barth (Asso­zi­ierte Part­ne­rin, Steuerrecht)

Stau­dacher Annuß Arbeits­recht, München
Ingo Sappa (Part­ner, Arbeits­recht), Dr. Felix Half­meier (Asso­ciate, Arbeitsrecht)

Barnes & Thorn­burg LLP, Chicago
Timo Rehbock (Part­ner, Corporate/M&A), Marga­rita Escalante (Corporate/M&A)

Recht­li­che Bera­ter der Verkäu­fer: PwC Legal (Nürn­berg, München, Düsseldorf)
Gerhard Wacker (Part­ner, Corporate/M&A, Federführung)

Über Gütt Olk Feldhaus
Gütt Olk Feld­haus ist eine führende Wirt­schafts­kanz­lei mit Sitz in München. Die Schwer­punkte der Kanz­lei liegen in den Berei­chen Gesell­schafts­recht, M&A, Finance und Prozess­füh­rung mit Fokus auf Trans­ak­tio­nen und inter­na­tio­na­len Aspekten.

Stutt­gart / Venlo – Die Stutt­gar­ter Betei­li­gungs­ge­sell­schaft Finexx setzt die Platt­form­stra­te­gie für die BioneXX Holding fort: Im Rahmen einer Nach­fol­ge­re­ge­lung hat die Gruppe mit Unter­stüt­zung ihres Mehr­heits­ge­sell­schaf­ters Finexx das Unter­neh­men Feel­good Shop mit Sitz im nieder­län­di­schen Venlo über­nom­men. Guido Gmei­ner bleibt weiter­hin Geschäfts­füh­rer bei der auf natür­li­che und biolo­gi­sche Nahrungs­er­gän­zungs­mit­tel spezia­li­sier­ten E‑Com­merce-Platt­form. Verkäu­fer der hundert­pro­zen­ti­gen Anteile sind private Investoren.

Die Feel­good Shop B.V. war bei ihrer Grün­dung im Jahr 2003 der erste Online-Shop (www.feelgood-shop.com) für natür­li­che Nähr­stoffe im deutsch­spra­chi­gen Raum und zählt dort heute zu den führen­den Anbie­tern von hoch­wer­ti­gen, biozer­ti­fi­zier­ten Nahrungs­er­gän­zungs­mit­teln und Vital­stof­fen. Das Sorti­ment umfasst vor allem Quali­täts­pro­dukte auf natür­li­cher Basis – darun­ter Vitamine, Mine­ra­lien, Super­food, Vital­stoff-Konzen­trate, Anti-Aging- und Diät­pro­dukte sowie Sport­nah­rung wie etwa Muskel­auf­bau-Produkte. Mit rund 20 Mitar­bei­tern wächst Feel­good Shop stetig.

„Wir freuen uns, dass wir unsere Buy-and-Build-Stra­te­gie im Bereich Nahrungs­er­gän­zung weiter erfolg­reich umset­zen und BioneXX bei diesem wich­ti­gen Zukauf unter­stüt­zen konn­ten“, sagt Finexx-Geschäfts­füh­rer Matthias Heining. „Der Markt für gesund­heits­be­wusste, Bio-orien­tierte Ernäh­rung boomt und der hervor­ra­gend posi­tio­nierte Feel­good Shop wird BioneXX vor allem im Online-Vertrieb einen neuen Wachs­tums­schub ermög­li­chen.“ Die Betei­li­gungs­ge­sell­schaft Finexx, die mittel­stän­di­sche Unter­neh­men mit Kapi­tal, Know-how und einem umfang­rei­chen Netz­werk bei ihrem Wachs­tum unter­stützt, hat unter dem Dach der BioneXX Holding in den vergan­ge­nen Jahren eine führende Platt­form für Bio-zerti­fi­zierte und orga­ni­sche Nahrungs­er­gän­zungs­mit­tel in Europa aufge­baut. Basis dafür war Ende 2018 die mehr­heit­li­che Betei­li­gung an der renom­mier­ten GSE Vertrieb Biolo­gi­sche Nahrungs­er­gän­zungs- und Heil­mit­tel GmbH sowie der natu­rity Vertriebs­ge­sell­schaft mbH. Mitt­ler­weile gehö­ren zudem die ehema­lige L’Oréal-LOGOCOS-Marke FITNE Health Care sowie die JUVENTA Health­care zur Gruppe.

Durch die neue Part­ner­schaft mit Feel­good Shop sollen die Produkt­ent­wi­ckung in der BioneXX-Gruppe gestärkt, Einkaufs- und Logis­tik­kom­pe­ten­zen gebün­delt sowie Online-Vertriebs-Kapa­zi­tä­ten ausge­baut werden. Für 2020 wird mit einem Gesamt­um­satz bei BioneXX in Höhe von rund 20 Millio­nen Euro gerech­net. Für Feel­good Shop steht im Fokus, bisher unge­nutzte Umsatz­po­ten­ziale in weite­ren euro­päi­schen Märk­ten zu heben und dabei der stetig wach­sen­den Nach­frage nach gesund­heits­er­hal­ten­den und ‑fördern­den Produk­ten mit einem noch brei­te­ren und biofo­kus­sier­ten Produkt­port­fo­lio zu begegnen.

Ein CMS-Team um die Lead Part­ner Dr. Hendrik Hirsch und Dr. Heike Wagner hat die Gesell­schaf­ter der Feel­good Shop bei der Struk­tu­rie­rung, Verhand­lung sowie steu­er­li­chen Gestal­tung der Trans­ak­tion umfas­send recht­lich beraten.

Über Finexx
Die Finexx GmbH Unter­neh­mens­be­tei­li­gun­gen mit Sitz in Stutt­gart ist eine 2013 gegrün­dete Bera­tungs­ge­sell­schaft, die sich auf etablierte mittel­stän­di­sche Unter­neh­men spezia­li­siert hat. Typi­sche Betä­ti­gungs­fel­der sind Wachs­tums­in­ves­ti­ti­ons- und Akqui­si­ti­ons­fi­nan­zie­run­gen sowie die Beglei­tung von Verän­de­run­gen im Gesell­schaf­ter­kreis und Nach­fol­ge­re­ge­lun­gen. Über­wie­gend im Rahmen von Mehr­heits­be­tei­li­gun­gen inves­tiert Finexx lang­fris­tig Mittel (Eigen­ka­pi­tal zwischen 5 und 50 Mio. Euro) unter ande­rem von Versi­che­run­gen und Versor­gungs­wer­ken in Unter­neh­men aus dem deutsch­spra­chi­gen Raum. Diese setzen 10 Mio. Euro oder mehr um, verfü­gen über ein quali­fi­zier­tes Manage­ment-Team und können auf Basis eines erfolg­rei­chen Geschäfts­mo­dells eine nach­hal­tige Ertrags­kraft und einen nach­hal­ti­gen Cash-Flow vorweisen.

Das Team verfügt über lang­jäh­rige Indus­trie- und Führungs­er­fah­rung sowie profun­des Know-how in der Betei­li­gungs­bran­che – beides wird zur erfolg­rei­chen Weiter­ent­wick­lung von Unter­neh­men und in die damit verbun­de­nen Verän­de­rungs­pro­zesse einge­bracht. Finexx unter­stützt das Manage­ment durch aktive kauf­män­ni­sche und tech­ni­sche Bera­tung, ohne dabei in das opera­tive Tages­ge­schäft einzu­grei­fen, sowie durch ein bran­chen­über­grei­fen­des Netzwerk.
www.finexx.de

München – Liberta Part­ners, eine Multi-Family-Holding mit Sitz in München, erwirbt Ameropa, ein Toch­ter­un­ter­neh­men der Deut­schen Bahn (DB). Liberta Part­ners inves­tiert gezielt in Unter­neh­men mit Zukunfts­po­ten­tial im deutsch­spra­chi­gen Raum und unter­stützt sie bei der Weiter­ent­wick­lung ihrer Geschäfts­mo­delle. ARQIS hat Liberta Part­ners,  beim Erwerb von Ameropa bera­ten. Über den Kauf­preis haben beide Parteien Still­schwei­gen vereinbart.

Ameropa, mit Sitz in Bad Homburg bei Frank­furt am Main, ist ein Spezi­al­an­bie­ter für Kurz- und Bahn-Erleb­nis­rei­sen mit 120 Ange­stell­ten und rund 500.000 Kunden. Die enge Koope­ra­tion zwischen Ameropa und der Deut­schen Bahn wird auch nach dem Verkauf bis auf Weite­res fort­ge­setzt. Ameropa-Reisen werden in rund 7.000 Reise­bü­ros und etwa 400 DB Reise­zen­tren ange­bo­ten sowie über die eigene Inter­net­seite und bahn.de.

„Ameropa steht weiter­hin für Urlaub mit der Bahn. Viele Ameropa-Kunden sind Bahn-Kunden und wir wollen, dass es noch mehr werden. Den Anspruch an klima­freund­li­ches Reisen haben wir auch bei der Suche nach einem geeig­ne­ten Käufer verfolgt und freuen uns sehr darauf, mit Liberta Part­ners die Erfolgs­ge­schichte von Ameropa jetzt fort­zu­schrei­ben“, sagt Dr. Michael Peter­son, Vorstands­chef DB Fernverkehr.

„Ameropa ist ein tradi­ti­ons­rei­ches Unter­neh­men mit star­ken Part­ner­schaf­ten und inter­es­san­tem Wachs­tums­po­ten­tial“, sagte Nils von Wietz­low, Part­ner bei Liberta Part­ners. „Städte-Kurz­trips und Erleb­nis­rei­sen erfreuen sich hoher Nach­frage und Reisen mit der Bahn werden vor dem Hinter­grund der Klima­de­batte immer beliebter.“

Florian Korp (Foto), Part­ner bei Liberta Part­ners, erläu­terte: „Wir werden Ameropa dabei unter­stüt­zen, ihre Poten­tiale auszu­schöp­fen, bestehende Part­ner­schaf­ten auszu­bauen und noch mehr inno­va­tive Ange­bote zu entwickeln.“

„Ich freue mich auf die neue Zusam­men­ar­beit mit Liberta Part­ners und die verblei­bende Part­ner­schaft mit der Bahn“, erklärt Kai de Graaff, der Ameropa seit sieben Jahren als Geschäfts­füh­rer leitet und in dieser Funk­tion im Unter­neh­men verbleibt, „zusam­men brin­gen wir Ameropa entschei­dend voran.“

Bera­ter Liberta Part­ners: ARQIS Rechts­an­wälte (Düsseldorf/München)
Mauritz von Einem (Feder­füh­rung; Corporate/M&A und Tax), Dr. Mirjam Boche (Corporate/M&A und W&I), Johan­nes Landry (Corporate/M&A), Marcus Noth­hel­fer (IP), Chris­tian Wege­ner (Tax); Asso­cia­tes: Benja­min Wolf­gang Bandur (Corporate/M&A)

Über Ameropa
Die Ameropa-Reisen GmbH bietet Reise­bau­steine und Pauschal­rei­sen vor allem für kurze Städ­te­rei­sen (2–4 Tage) mit der Bahn in Deutsch­land und der DACH-Region an. Die Ange­bote bestehen haupt­säch­lich aus Hotel, Reise und Unter­hal­tung (Musi­cals, Konzerte, Besich­ti­gun­gen, u.a.). Ein weite­res Ange­bots­seg­ment stel­len inter­na­tio­nale Ange­bote für Luxus- und Sonder­züge dar. Das Unter­neh­men bietet seine Produkte über Part­ner­schaf­ten mit ande­ren Reise­ver­an­stal­tern und Reise­bü­ros (statio­när und online) sowie über eigene Vertriebs­ka­näle (ameropa.de und eige­nes Call-Center) an. Weitere Infor­ma­tio­nen finden Sie auf: https://www.ameropa.de

Über Liberta Partners
Liberta Part­ners wurde 2016 gegrün­det und ist eine Multi-Family Holding mit Sitz in München. Liberta Part­ners inves­tiert in Unter­neh­men im deutsch­spra­chi­gen Raum mit einem klaren opera­ti­ven und stra­te­gi­schen Entwick­lungs­po­ten­tial, insbe­son­dere in Konzern­aus­glie­de­run­gen und Nach­folge-Situa­tio­nen. Diese werden im Rahmen des lang­fris­ti­gen “100% Core& Care” — Konzep­tes aktiv entwi­ckelt und profi­tie­ren vom inno­va­ti­ven unter­neh­me­ri­schen Verständ­nis von Liberta Part­ners. Das Team von Liberta Part­ners besteht aus Profes­sio­nals aus den Berei­chen M&A, Opera­ti­ons und Legal. www.liberta-partners.com

Über ARQIS
ARQIS ist eine unab­hän­gige Wirt­schafts­kanz­lei, die in Deutsch­land und Japan tätig ist. Die Sozie­tät wurde 2006 an ihren heuti­gen Stand­or­ten Düssel­dorf, München und Tokio gegrün­det. Rund 45 Berufs­trä­ger bera­ten in- und auslän­di­sche Unter­neh­men auf höchs­tem Niveau zu den Kern­fra­gen des deut­schen und japa­ni­schen Wirt­schafts­rechts. Die Schwer­punkte liegen in den Berei­chen M&A, Gesell­schafts­recht, Private Equity, Venture Capi­tal, Arbeits­recht, Private Clients, Gewerb­li­cher Rechts­schutz, Prozess­füh­rung sowie Immo­bi­li­en­recht und Steu­er­recht. www.arqis.com.

Frank­furt a. Main – Baker McKen­zie hat den Berli­ner Tech-Subscrip­tion-Service Grover bei dem Abschluss einer Asset-Based-Finan­zie­rung bera­ten. Eine bestehende Fremd­ka­pi­tal-Finan­zie­rung der Varen­gold Bank AG wird auf 250 Millio­nen Euro aufge­stockt. Mit dem frischen Kapi­tal läutet das Circu­lar-Economy-Unter­neh­men die nächste große Wachs­tums­phase ein.

„Mit dem erfolg­rei­chen Abschluss der Finan­zie­rungs­runde konn­ten wir unsere Mandan­tin bei der Umset­zung ihrer Wachs­tums­stra­te­gie und dem weite­ren Ausbau ihres Produkt­port­fo­lios unter­stüt­zen“, kommen­tiert Dr. Patrick Mitt­mann, der feder­füh­rende Part­ner bei Baker McKen­zie an der Transaktion.

Die Varen­gold Bank AG ist ein deut­sches Kredit­in­sti­tut, das 1995 gegrün­det wurde und seit 2013 über
eine Voll­bank­li­zenz verfügt. Neben ihrem Haupt­sitz in Hamburg unter­hält die Bank Niederlassungen
in London und Sofia. Die Kern­ge­schäfts­fel­der sind Market­place Banking sowie Tran­sac­tion Banking
(Commer­cial Banking), der Fokus liegt auf der Zusam­men­ar­beit mit euro­päi­schen Fintechs, insbe­son­dere Kredit­platt­for­men. Das ange­bo­tene Port­fo­lio umfasst Funding, Debt- und Equity Capi­tal Markets Produkte, Fron­ting Services von bank­li­zenz­pflich­ti­gen Produk­ten und inter­na­tio­nale Zahlungsverkehrsleistungen.

Grover (Grover.com) ist einer der euro­päi­schen Markt­füh­rer im Miet-Commerce für Unter­hal­tungs­elek­tro­nik. Als Wegbe­rei­ter der Access Economy bietet Grover seinen Kunden Zugang zu neues­ter Tech­nik in einem flexi­blen, monat­li­chen Abon­ne­ment-Modell. Sowohl Privat­kun­den als auch Unter­neh­men können aus mehr als 2.000 Tech-Produk­ten wählen – von Smart­phone und Laptop bis hin zu Gaming‑, VR- und Smart Home-Gadgets. Dabei profi­tie­ren sie von beson­de­rer Flexi­bi­li­tät und vollen Nutzungs­rech­ten für einen Bruch­teil des Kauf­prei­ses. Der Service von Grover ermög­licht es seinen Nutzern, Produkte je nach ihren indi­vi­du­el­len Bedürf­nis­sen zu behal­ten, zu wech­seln, zu kaufen oder zurück­zu­ge­ben. Grover vermie­tet Produkte in Deutsch­land über die eigene Platt­form (Grover.com) und sein brei­tes Online- und Offline-Part­ner­netz­werk, zu dem Euro­pas führende Elek­tro­nik-Einzel­han­dels­gruppe Media­Markt­Sa­turn sowie Gravis, Conrad und andere gehören.

Das Banking & Finance-Team von Baker McKen­zie beglei­tet laufend eine große Zahl von deut­schen und inter­na­tio­na­len Kredit­fi­nan­zie­run­gen. Zu den regel­mä­ßi­gen Mandan­ten zählen die ING Bank, DZ Bank, LBBW, Commerz­bank, MUFG, UBS, BNPP, DEKA, SCB, RBS sowie die Berlin Hyp.

Recht­li­cher Bera­ter Grover: Baker McKenzie
Feder­füh­rung: Banking & Finance: Dr. Patrick Mitt­mann (Part­ner, Frankfurt)
Weitere betei­ligte Anwälte: Banking & Finance: Kath­rin Marchant (Part­ner, Frank­furt), Dr. Robert Wippel (Coun­sel, Wien)

Über Baker McKenzie
Baker McKen­zie berät Mandan­ten, erfolg­reich mit den Heraus­for­de­run­gen der Globa­li­sie­rung umzu­ge­hen. Wir lösen komplexe recht­li­che Probleme über Landes­gren­zen und Rechts­ge­biete hinweg. Unsere einzig­ar­tige Kultur – gewach­sen in über 70 Jahren – ermög­licht unse­ren 13.000 Mitar­bei­tern, lokale Märkte zu verste­hen und gleich­zei­tig inter­na­tio­nal zu agie­ren. Die vertrau­ens­volle und freund­schaft­li­che Zusam­men­ar­beit in unse­rem inter­na­tio­na­len Netz­werk setzen wir zum Wohle unse­rer Mandan­ten ein.

In Deutsch­land vertre­ten rund 200 Anwälte mit ausge­wie­se­ner fach­li­cher Exper­tise und inter­na­tio­na­ler Erfah­rung die Inter­es­sen ihrer Mandan­ten an den Stand­or­ten Berlin, Düssel­dorf, Frankfurt/Main und München. Als eine der führen­den deut­schen Anwalts­kanz­leien berät Baker McKen­zie natio­nale und inter­na­tio­nale Unter­neh­men und Insti­tu­tio­nen auf allen Gebie­ten des Wirtschaftsrechts.

München – Die YIELCO Invest­ments AG, spezia­li­sier­ter Inves­tor im Bereich Alter­na­tive Anla­gen, hat ihre Infra­struk­tur Equity Dach­fonds-Stra­te­gie erfolg­reich weiter ausge­baut und gibt den erfolg­rei­chen fina­len Zeich­nungs­schluss des Multi-Mana­ger Programms YIELCO Infra­struk­tur II sowie die Auflage von zwei Infra­struk­tur-Manda­ten in Höhe von insge­samt knapp 600 Mio. EUR bekannt. Zudem verstärkt YIELCO mit Eröff­nung eines Stand­or­tes in Pfäf­fi­kon (SZ) die Akti­vi­tä­ten in der Schweiz und gewinnt eine weitere Private Markets-Exper­tin für das Advi­sory Board.

Die YIELCO Invest­ments AG, ein auf Invest­ment­lö­sun­gen (Multi-Mana­ger Programme) im Bereich Infra­struk­tur, Private Debt und Private Equity spezia­li­sier­ter Finanz­dienst­leis­ter, hat am 19. Dezem­ber 2019 den fina­len Zeich­nungs­schluss (Final Closing) ihres Infra­struk­tur Multi-Mana­ger Programms „YIELCO Infra­struk­tur II“ bei rd. 310 Mio. EUR durch­ge­führt. Ergän­zend wurden kürz­lich zwei große insti­tu­tio­nelle Infra­struk­tur-Mandate in Höhe von 280 Mio. EUR gewon­nen, womit YIELCO knapp 600 Mio. EUR an neuen Geldern für die Infra­struk­tur Stra­te­gie erfolg­reich einge­wor­ben hat.

Für das Folge­pro­gramm des im Dezem­ber 2016 geschlos­se­nen und sehr erfolg­rei­chen ersten
Infra­struk­tur-Dach­fonds, konnte aber­mals eine breite Gruppe deut­scher sowie Schwei­zer insti­tu­tio­nel­ler Inves­to­ren gewon­nen werden. Mit zehn getä­tig­ten Fonds­zeich­nun­gen in Höhe von rd. 270 Mio. EUR befin­det sich YIELCO Infra­struk­tur II bereits im letz­ten Drit­tel seines Verpflich­tungs­zy­klus. Der schwer­punkt­mä­ßig auf Europa und die USA fokus­sierte Dach­fonds wird bis Ende 2020 ein diver­si­fi­zier­tes Port­fo­lio von rd. 12 Fonds­be­tei­li­gun­gen an (teil­weise zugangs­be­schränk­ten) Mana­gern und somit mehr als 150 unter­lie­gen­der Infra­struk­tur-Invest­ments aufbauen. Die Inves­ti­tio­nen sind global über verschie­dene Sekto­ren, Stra­te­gien und mehrere Verpflich­tungs­jahre breit gestreut. Der Inves­ti­ti­ons­schwer­punkt liegt hier­bei in den Berei­chen Brown­field und Core+, mit ausge­präg­tem Fokus auf Small-Mid-Market Trans­ak­tio­nen. Die Auflage des Folge­pro­gramms YIELCO Infra­struk­tur III ist für den Sommer 2020 geplant.

Uwe Fleisch­hauer, Grün­dungs­part­ner und Vorstand der YIELCO Invest­ments AG kommen­tiert: „Beide Gene­ra­tio­nen der YIELCO Infra­struk­tur-Programme zeigen eine sehr erfreu­li­che, über den ursprüng­li­chen Planun­gen liegende, Rendite-Entwick­lung. YIELCO ist es aufgrund der lang­jäh­ri­gen Erfah­rung und brei­ter Bezie­hungs­netz­werke wieder gelun­gen ein Port­fo­lio aus hoch­wer­ti­gen Fonds­ma­na­gern aufzu­bauen – und dies trotz zuneh­men­dem Wett­be­werb und Zugangs­be­schrän­kun­gen. Hier­bei stehen vor allem erfah­rene Fonds­ma­na­ger, die bei ihren Port­fo­lio-Unter­neh­men proak­tiv Wert­stei­ge­rungs­maß­nah­men umset­zen, unter Markt­durch­schnitt einkau­fen und mode­ra­ten Fremd­ka­pi­tal­ein­satz anstre­ben, im Fokus von YIELCO. Wir danken unse­ren Inves­to­ren für das uns entge­gen­ge­brachte Vertrauen und freuen uns auf eine lang­fris­tige und erfolg­rei­che Partnerschaft.“

Zusätz­lich verkün­det YIELCO die geogra­phi­sche Expan­sion ihrer Akti­vi­tä­ten in die Schweiz. Zum 20. Januar 2020 hat YIELCO ein Büro in Pfäf­fi­kon (SZ) unter der Leitung von Herrn Marc Schulz eröff­net. Marc Schulz stößt neu zu YIELCO und war zuvor als Mitglied der Direk­tion Geschäfts­stel­len­lei­ter einer Schwei­zer Univer­sal­bank. Zuvor war er über 10 Jahre bei der führen­den Univer­sal­bank des Kantons Zürich für das Privat­kun­den­ge­schäft in leiten­der Funk­tion tätig. Dr. Peter Laib, Vorsit­zen­der des Aufsichts­rats der YIELCO Invest­ments AG kommen­tiert: „Wir freuen uns, nun auch unsere Schwei­zer Inves­to­ren bei der Imple­men­tie­rung ihrer alter­na­ti­ven Anla­ge­stra­te­gien direkt mit einem Team vor Ort betreuen zu können. Mit Marc Schulz verstär­ken wir uns mit einem Exper­ten mit ausge­wie­se­ner, über 20-jähri­ger loka­ler Finanzmarkt-Erfahrung.“

Zusätz­lich erfolgte durch die Aufnahme von Frau Tanja Gharavi in das YIELCO Indus­try Advi­sory Board ein weite­rer hoch­ka­rä­ti­ger Zugang. Frau Gharavi zeich­nete sich zuletzt bis 2019 bei der Hambur­ger Pensi­ons­ver­wal­tung (HPV) für den Bereich Kapi­tal­an­la­gen verant­wort­lich. Hier hat sie bereits ab 2001 eine inno­va­tive Invest­ment­stra­te­gie mit einem hohen Anteil an Private Markets-Invest­ments entwi­ckelt und umge­setzt. Zuvor war Frau Gharavi für die Betreu­ung von Vermö­gen bei der C.H. Donner Bank, Metz­ler Invest und Beren­berg zustän­dig. Dr. Peter Laib, Vorsit­zen­der des Aufsichts­rats der YIELCO Invest­ments AG, kommen­tiert: „Mit Frau Gharavi gewin­nen wir eine weitere Exper­tin mit lang­jäh­ri­ger Erfah­rung im Bereich Kapi­tal­an­la­gen und der Private Markets für das inter­na­tio­nale YIELCO Indus­try Advi­sory Board. Der inten­sive Austausch mit den
Mitglie­dern des Advi­sory Boards erlaubt es uns, zusätz­li­chen Mehr­wert bspw. bei der Bewer­tung von wirt­schaft­li­chen Rahmen­be­din­gun­gen und Inves­ti­ti­ons­mög­lich­kei­ten für unsere Inves­to­ren zu generieren.“

Über YIELCO Invest­ments AG
YIELCO ist ein unab­hän­gi­ger, welt­weit täti­ger, spezia­li­sier­ter Inves­tor und Service-Anbie­ter im Bereich Alter­na­ti­ver Anla­gen. Die Gesell­schaft betreut per Q1 2020 über 3,8 Mrd. EUR an Kapi­tal­zu­sa­gen von insti­tu­tio­nel­len Inves­to­ren und Family Offices für die Segmente Infra­struk­tur, Private Debt und Private Equity. Im Bereich Infra­struk­tur betreut YIELCO rund 1,5 Mrd. EUR an Inves­to­ren­gel­dern, größ­ten­teils für Inves­ti­tio­nen in den USA und Europa.

Paris/Frankfurt — Mit einem Volu­men von 3 Mrd. Euro legt Ardian seine bisher größte Private Debt-Platt­form auf – damit hat die vierte Gene­ra­tion der Private Debt-Platt­form das ursprüng­li­che Ziel von 2,5 Mrd. Euro signi­fi­kant über­trof­fen. Der Bereich Private Debt wurde 2005 gegrün­det und bietet Finan­zie­rungs­lö­sun­gen für Unter­neh­men im Mid-Market in ganz Europa. Das Private Debt-Team von Ardian hat seit Grün­dung des Bereichs bereits mehr als 120 Trans­ak­tio­nen durch­ge­führt und verwal­tet Vermö­gens­werte im Wert von 7 Milli­ar­den US-Dollar.

Der neueste Fonds hat das ursprüng­li­che Fund­rai­sing-Ziel von 2,5 Mrd. Euro signi­fi­kant über­trof­fen und knüpft damit an den Erfolg der drit­ten Fonds­ge­ne­ra­tion an, die im Jahr 2015 2 Milli­ar­den Euro einge­wor­ben hatte. Der Fokus der aktu­el­len Platt­form liegt unver­än­dert auf der Bereit­stel­lung flexi­bler und indi­vi­du­ell zuge­schnit­te­ner Finan­zie­rungs­lö­sun­gen für euro­päi­sche Unter­neh­men. Das Ange­bot wurde zudem um soge­nann­tes „Stret­ched Senior Debt” erwei­tert, um weitere Markt­an­teile im M&A‑Geschäft und im Wett­be­werb mit Banken zu gewin­nen. Stret­ched Senior Debt ist eine hybride Finan­zie­rungs­struk­tur, die primär bei Unter­neh­mens­käu­fen und ‑verkäu­fen zum Einsatz kommt und verschie­dene Kredit­tran­chen –ähnlich der Unitran­che-Finan­zie­rung – kombiniert.

Mehr als 90 Inves­to­ren aus 15 Ländern haben Mittel für die neue Platt­form bereit­ge­stellt, unter ande­rem aus Europa, Asien und Nord­ame­rika. Zu ihnen zählen Versi­che­run­gen, Pensi­ons­fonds, Banken, Stif­tun­gen und Regie­rungs­or­ga­ni­sa­tio­nen. Dabei spie­gelt insbe­son­dere der gestie­gene Anteil an Inves­to­ren aus Asien und Nord­ame­rika die globale Aufstel­lung und die diver­si­fi­zierte Inves­to­ren-Basis von Ardian wider.

Vincent Gombault, Mitglied des Execu­tive Commit­tee und Global Head of Fund of Funds und Private Debt, sagte: „Mit unse­rer fünf­zehn­jäh­ri­gen Erfolgs­his­to­rie über vier Fonds­ge­ne­ra­tio­nen hinweg hat sich Ardian klar als einer der führen­den Anbie­ter von Private Debt für euro­päi­sche Unter­neh­men im Mid-Market posi­tio­niert. Das erfolg­rei­che Fund­rai­sing ist Beleg für unser erfah­re­nes Invest­ment­team, die umfas­sende Asset Manage­ment-Kompe­tenz von Ardian und sein globa­les Netwerk. Als lang­jäh­rig akti­ver Anbie­ter im Private Debt-Markt über verschie­dene Kredit­zy­klen hinweg ist Ardian sehr gut aufge­stellt, um die sich mit der stei­gen­den Rele­vanz von Private Debt auf dem globa­len Finanz­markt bieten­den Möglich­kei­ten zu ergreifen.“

Mark Brenke (Foto), Head of Ardian Private Debt und Mana­ging Direc­tor, ergänzte: „Das jüngste Fund­rai­sing verdeut­licht das derzei­tige Momen­tum von Ardian Private Debt sowie die stei­gende Attrak­ti­vi­tät dieser Asset­klasse. Die Finan­zie­rungs­nach­frage von dyna­misch wach­sen­den Mid-Market-Unter­neh­men in Europa steigt unver­än­dert. Basie­rend auf unse­rem star­ken Track-Record werden wir über die in ihrem Ange­bot erwei­terte Platt­form sich uns bietende Oppor­tu­ni­tä­ten nutzen und sukzes­sive in Berei­che eindrin­gen, die zuvor exklu­siv von Banken bedient wurden.“

Dank eines konti­nu­ier­lich gewach­se­nen Teams und diver­si­fi­zier­ten globa­len Deal-Flows hat Ardian Private Debt in den zurück­lie­gen­den Jahren mehr als eine Milli­arde Euro an Finan­zie­run­gen jähr­lich bereit­ge­stellt. Gleich­zei­tig hat sich die Anzahl der von Ardian inten­siv geprüf­ten Invest­ment­mög­lich­kei­ten signi­fi­kant erhöht. Deshalb agiert das Team sehr selek­tiv und fokus­siert seinen Auswahl­pro­zess dahin­ge­hend, um ausschließ­lich die besten Oppor­tu­ni­tä­ten zu realisieren.

Über Ardian
Ardian ist eine der welt­weit führen­den unab­hän­gi­gen Invest­ment­ge­sell­schaf­ten, die für ihre Inves­to­ren aus Europa, Süd- und Nord­ame­rika und Asien Vermö­gens­werte in Höhe von rund US$ 96 Milli­ar­den verwal­tet. Das Unter­neh­men befin­det sich mehr­heit­lich im Besitz seiner Mitar­bei­ter und erwirt­schaf­tet nach­hal­tige, attrak­tive Rendi­ten für seine Investoren.

Mit der Ziel­set­zung, posi­tive Ergeb­nisse für alle Stake­hol­der zu erzie­len, fördert Ardian mit seinen Akti­vi­tä­ten welt­weit Indi­vi­duen, Unter­neh­men und Volks­wirt­schaf­ten. Die Invest­ment­phi­lo­so­phie von Ardian ist an den drei Leit­ge­dan­ken Exzel­lenz, Loya­li­tät und Unter­neh­mer­tum ausgerichtet.

Die Gesell­schaft verfügt über ein globa­les Netz­werk mit mehr als 640 Mitar­bei­tern und 15 Büros in Europa (Frank­furt, Jersey, London, Luxem­burg, Madrid, Mailand, Paris und Zürich), Südame­rika (Sant­iago de Chile), Nord­ame­rika (New York und San Fran­cisco) und Asien (Peking, Seoul, Singa­pur und Tokio). Das Vermö­gen seiner rund 1.000 Inves­to­ren verwal­tet Ardian in fünf Invest­ment­be­rei­chen: Direct Funds, Funds of Funds, Infra­struc­ture, Private Debt und Real Estate.

Hamburg — Asto­rius schließt erfolg­reich ihren Private Equity-Dach­fonds Asto­rius Capi­tal PE Fonds IV („ACF IV“) beim Maxi­mal­vo­lu­men von 81 Millio­nen Euro. Der Invest­ment-Fokus liegt tradi­tio­nell auf Buyout- und Wachs­tums­stra­te­gien im euro­päi­schen Mittelstand.

„Der Asto­rius Capi­tal PE Fonds IV ist unser bisher größ­tes Private Equity-Produkt für semi-profes­sio­nelle Inves­to­ren und zählt damit im deut­schen Markt zu den erfolg­reichs­ten Plat­zie­run­gen in diesem Segment”, sagt Julien Zornig (Foto), Part­ner der Asto­rius Capi­tal. Neben vielen neuen Inves­to­ren zählt mitt­ler­weile ein großer Anteil von Wieder­ho­lungs­kun­den zu den Zeich­nern, die das Modell des schritt­wei­sen Port­fo­lio-Aufbaus mit Asto­rius umsetzen.

Das Gesamt­vo­lu­men des ACF IV mit 81 Millio­nen Euro stellt das bisher erfolg­reichste Fund­rai­sing in der Firmen­ge­schichte dar. „Das deut­lich gestie­gene Volu­men aber auch der hohe Anteil von Wieder­ho­lungs­zeich­nern zeigt, dass wir uns als Dach­fonds-Spezia­list fest im Markt etabliert haben“, fügt Zornig hinzu.

Attrak­ti­ves Portfolio
„Das Port­fo­lio ist mit sechs Ziel­fonds bereits fast voll inves­tiert”, erläu­tert Part­ner Thomas Wein­mann. Neben vier Länder­fonds und zwei Pan-Europa Fonds wird noch mindes­tens ein weite­rer Ziel­fonds zum Inves­ti­ti­ons­ab­schluss ange­bun­den. Es sind bereits eine Reihe von Unter­neh­mens­be­tei­li­gun­gen von den Ziel­fonds erwor­ben worden, in der Spitze rech­net Asto­rius mit etwa 70 Unternehmensbeteiligungen.
„Das Markt­um­feld bleibt für Unter­neh­mens­be­tei­li­gun­gen im Mittel­stand weiter­hin posi­tiv. Die vergan­ge­nen Jahre waren geprägt von stabi­len, attrak­ti­ven Kauf­preis­ni­veaus, was sich in den erfreu­li­chen Ergeb­nis­sen der Vorgän­ger­fonds wider­spie­gelt“, so Weinmann.

Anspruchs­vol­les Investoren-Umfeld
Neben Privat­per­so­nen konn­ten wieder auch klei­nere insti­tu­tio­nelle Kunden und Stif­tun­gen als Inves­to­ren gewon­nen werden. „Wir haben uns weiter­hin auf die Bedürf­nisse unse­rer Direkt­kun­den und Part­ner einge­stellt und agie­ren laufend auf dem neues­ten Stand der gesetz­li­chen Anfor­de­run­gen“ unter­streicht Julien Zornig. Zudem betont Thomas Wein­mann, dass „die von Asto­rius geschaf­fene Trans­pa­renz und der insti­tu­tio­nelle Selek­ti­ons­pro­zess, den wir laufend verbes­sern, ein entschei­den­der Faktor bleibt“.

Über Asto­rius
Asto­rius wurde 2012 in Hamburg gegrün­det und zählt inzwi­schen zu den führen­den deut­schen Anbie­tern von Private Equity-Anla­ge­lö­sun­gen für semi-profes­sio­nelle Kunden. Die Anlage- und Vermö­gens­ex­per­ten bieten Inves­to­ren die Möglich­keit, in von Asto­rius aufge­legte Dach­fonds zu inves­tie­ren. Mehr als 900 euro­päi­sche Fonds­ma­na­ger werden dazu mit Hilfe einer eige­nen Daten­bank in einem insti­tu­tio­nel­len Analyse-Prozess ausgewertet.

Die bislang erfolg­reich aufge­leg­ten Asto­rius Dach­fonds inves­tie­ren ausschließ­lich in wachs­tums­starke mittel­stän­di­sche Unter­neh­men in Europa. Darüber hinaus berät Asto­rius auch Family Offices bei deren Private Equity-Invest­ments und Anla­ge­stra­te­gien. In diesem stark wach­sen­den Geschäfts­seg­ment haben die Vermö­gens- und Anla­ge­pro­fes­sio­nals zuletzt ein Anla­ge­vo­lu­men von mehr als 650 Millio­nen Euro betreut.